Investimento de impacto e ESG – por que sua empresa deve pensar nisso

O conceito de investimento de impacto refere-se a investimentos feitos com o objetivo de gerar um retorno financeiro, ao mesmo tempo em que produzem um impacto social ou ambiental positivo mensurável. Em outras palavras, os investidores de impacto procuram promover mudanças positivas na sociedade ou no meio ambiente, ao mesmo tempo em que buscam retornos financeiros razoáveis ou competitivos.

Os investimentos de impacto podem ser aplicados em uma ampla gama de setores, incluindo:

Energias renováveis e sustentáveis: Investimentos em projetos de energia solar, eólica, hidrelétrica e outras formas de energia limpa.

Educação: Investimentos em escolas, programas de treinamento profissional, plataformas de aprendizado online e outras iniciativas educacionais.

Saúde: Investimentos em empresas e organizações que trabalham para melhorar o acesso aos serviços de saúde, desenvolver novos tratamentos médicos ou promover a saúde preventiva.

Microfinanças: Investimentos em instituições financeiras que fornecem serviços financeiros a pessoas de baixa renda ou microempreendedores em países em desenvolvimento.

Agricultura sustentável: Investimentos em fazendas orgânicas, práticas agrícolas sustentáveis, cadeias de suprimentos éticas e tecnologias agrícolas inovadoras.

Habitação acessível: Investimentos em projetos habitacionais que visam fornecer moradias acessíveis para comunidades de baixa renda ou pessoas em situação de vulnerabilidade.

Tecnologia social: Investimentos em empresas que desenvolvem soluções tecnológicas para resolver problemas sociais, como acesso à água limpa, gestão de resíduos e inclusão financeira.

Bem-estar animal: Investimentos em empresas que promovem o bem-estar e os direitos dos animais, incluindo alimentação sustentável, proteção da vida selvagem e alternativas ao teste em animais.

Gestão de resíduos e poluição: Nas áreas urbanas, a gestão de resíduos e a poluição são desafios significativos. Investimentos ESG podem se concentrar em empresas ou projetos que promovam práticas de gestão de resíduos eficazes, reciclagem, redução de emissões de poluentes e mitigação dos impactos ambientais associados.

Mobilidade urbana sustentável: O transporte é uma área crucial nas cidades, e os investimentos ESG podem direcionar recursos para empresas que oferecem soluções de transporte público sustentável, como sistemas de metrô, ônibus elétricos, compartilhamento de bicicletas e veículos elétricos.

Eficiência energética: Edifícios urbanos consomem uma grande quantidade de energia, e melhorar a eficiência energética dessas estruturas pode ter um impacto significativo na redução das emissões de gases de efeito estufa. Os investimentos ESG podem se concentrar em empresas que desenvolvem tecnologias e práticas para melhorar a eficiência energética de edifícios comerciais e residenciais.

Desenvolvimento urbano sustentável: Investimentos ESG podem apoiar o desenvolvimento de projetos urbanos que promovam a sustentabilidade ambiental e social, como a revitalização de bairros degradados, a construção de espaços públicos acessíveis e seguros, e a promoção de habitação acessível e de qualidade.

Inclusão social e desenvolvimento comunitário: À medida que as áreas urbanas enfrentam desafios de desigualdade e exclusão social, os investimentos ESG podem se concentrar em empresas e projetos que promovam a inclusão social, o desenvolvimento comunitário e o acesso equitativo a oportunidades econômicas e serviços básicos.

Investimentos de Impacto x ESG

Investimentos com impacto positivo e investimentos ESG (Environmental, Social and Governance) são conceitos relacionados, mas diferem em seus focos e abordagens.

• Investimentos com Impacto Positivo: Estes são investimentos feitos com o objetivo principal de gerar um impacto social ou ambiental positivo mensurável, além de um retorno financeiro. Eles são mais diretamente orientados para a resolução de problemas sociais ou ambientais específicos. Por exemplo, investir em uma empresa que fabrica filtros de água acessíveis para comunidades carentes em países em desenvolvimento seria um investimento com impacto positivo.
• Investimentos ESG: Estes se concentram em critérios ambientais, sociais e de governança ao avaliar empresas ou fundos de investimento. ESG é mais amplo do que apenas o impacto direto de uma empresa ou projeto; também considera fatores como práticas de gestão ambiental, direitos dos trabalhadores, diversidade e transparência corporativa. Investir em uma empresa com práticas de gestão sustentável e transparente seria um exemplo de investimento ESG.

Na prática, as empresas podem incorporar tanto investimentos com impacto positivo quanto critérios ESG em suas decisões de investimento. Isso pode ser feito selecionando empresas ou fundos que demonstrem um compromisso com o impacto social e ambiental, bem como com boas práticas de governança.

A inovação e sua relação com impacto

A inovação desempenha um papel crucial nesse contexto, pois permite o desenvolvimento de novas soluções e abordagens para enfrentar desafios sociais e ambientais. No campo dos investimentos de impacto e ESG, a inovação pode se manifestar de várias maneiras:

• Inovação em produtos e serviços: Empresas inovadoras podem criar produtos e serviços que abordem problemas sociais ou ambientais de forma mais eficaz do que as soluções existentes. Por exemplo, tecnologias limpas e energias renováveis estão mudando a maneira como lidamos com questões ambientais.
• Modelos de negócios inovadores: Modelos de negócios inovadores podem surgir para resolver desafios específicos. Por exemplo, empresas sociais podem usar abordagens de negócios para resolver problemas sociais e ambientais, enquanto ainda são financeiramente viáveis.
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  Instrumentos financeiros inovadores: A inovação financeira pode criar novos instrumentos para facilitar investimentos de impacto e ESG, como títulos verdes, títulos sociais e outros veículos de investimento que direcionam capital para áreas específicas de impacto.

Diferem em termos de foco e abordagem. A inovação desempenha um papel fundamental em impulsionar ambas as áreas, permitindo o desenvolvimento de soluções mais eficazes para desafios sociais e ambientais, ao mesmo tempo em que oferece oportunidades de investimento lucrativas

Aumento do interesse em ESG

A tendência de aumento do interesse e crescimento dos investimentos em ESG é observada globalmente e também no cenário brasileiro. Embora grandes investidores, como a BlackRock, tenham expressado alguma cautela em relação à priorização exclusiva do ESG em seus investimentos, isso não reflete uma diminuição do interesse geral no tema. Pelo contrário, o interesse e a conscientização sobre questões ambientais, sociais e de governança continuam a crescer em todo o mundo.

O reconhecimento de 750 empresas “B” em todo o mundo por suas boas práticas de ESG, bem como a inclusão de 39 empresas brasileiras nesse ranking, demonstra que há uma crescente valorização e reconhecimento das empresas que adotam medidas sustentáveis e responsáveis em suas operações. Essas empresas são avaliadas não apenas por seus resultados financeiros, mas também por seu impacto social e ambiental positivo.

Além disso, o fato de que mais da metade das empresas brasileiras planejam investir em projetos relacionados ao ESG nos próximos 12 meses indica que há um reconhecimento crescente da importância dessas questões e um compromisso crescente em integrar considerações ESG em suas estratégias de negócios.

Vantagens

Investir em ESG (Environmental, Social and Governance) pode potencialmente aumentar o ROI (Return on Investment) de várias maneiras. Aqui estão alguns exemplos de como isso pode acontecer:

Redução de riscos financeiros e operacionais: Empresas que integram considerações ESG em suas operações tendem a gerenciar melhor os riscos ambientais, sociais e de governança. Por exemplo, uma empresa que implementa práticas de gestão de riscos ambientais pode evitar multas regulatórias ou custos de limpeza decorrentes de violações ambientais, o que pode aumentar sua rentabilidade a longo prazo.

Melhoria da eficiência operacional: Práticas de sustentabilidade e eficiência energética podem reduzir os custos operacionais das empresas. Por exemplo, investir em tecnologias de energia renovável pode diminuir os custos de energia a longo prazo, melhorando assim a lucratividade.

Aumento da competitividade e da participação de mercado: Empresas que adotam políticas de responsabilidade social corporativa (RSC) e desenvolvem produtos ou serviços sustentáveis podem atrair consumidores cada vez mais conscientes e éticos. Isso pode resultar em maior lealdade do cliente, aumento da participação de mercado e, consequentemente, maior retorno financeiro.

Atração e retenção de talentos: Empresas com fortes práticas de ESG geralmente têm melhor reputação no mercado de trabalho e são vistas como empregadores mais atraentes. Isso pode resultar em uma equipe mais talentosa e engajada, o que pode impulsionar a inovação e a produtividade, levando a um ROI mais alto.

Acesso a capital e redução do custo de capital: Investidores e instituições financeiras estão cada vez mais considerando critérios ESG ao tomar decisões de investimento. Empresas com sólidos desempenhos ESG podem ter mais facilidade em acessar capital e empréstimos, muitas vezes a taxas mais favoráveis, o que pode aumentar o ROI ao reduzir os custos de capital.

Um exemplo concreto disso é a Unilever, que tem sido elogiada por suas iniciativas sustentáveis e práticas de governança. A empresa adotou uma estratégia que visa dobrar suas receitas enquanto reduz sua pegada ambiental e aumenta seu impacto social positivo. Como resultado, a Unilever tem visto um aumento em sua rentabilidade e participação de mercado.

Cases de startups investidas de impacto

Toast Ale: Esta startup britânica transforma pão não vendido em cerveja, reduzindo o desperdício alimentar. Recebeu investimentos e cresceu rapidamente, expandindo sua operação para outros países.

Beyond Meat: Uma empresa de alimentos baseada nos EUA que produz substitutos de carne à base de plantas. Beyond Meat recebeu investimentos significativos e teve uma oferta pública inicial (IPO) bem-sucedida em 2019, destacando o crescente interesse em alternativas de alimentos sustentáveis.

N26: Um banco digital alemão que se concentra em transparência e inclusão financeira. Recebeu vários investimentos e cresceu rapidamente, expandindo sua base de clientes em toda a Europa e nos EUA.

Ecoalf: Uma marca de moda espanhola que produz roupas e acessórios a partir de materiais reciclados, como plástico recuperado do oceano. A Ecoalf recebeu investimentos para expandir suas operações e aumentar sua presença global.

Plastic Bank: Uma startup canadense que trabalha para reduzir a poluição por plásticos incentivando as pessoas a coletarem plástico em troca de pagamentos ou produtos básicos. Recebeu investimentos para expandir suas operações em países em desenvolvimento e combater a poluição por plástico.

SolarHome: Uma empresa que fornece energia solar pay-as-you-go para comunidades de baixa renda no sudeste da Ásia. Recebeu investimentos para expandir sua infraestrutura e fornecer energia limpa e acessível para mais pessoas na região.

Agrosmart: Uma plataforma brasileira de agricultura digital que utiliza tecnologia para otimizar o uso de recursos naturais na agricultura. A Agrosmart recebeu investimentos para expandir sua oferta de serviços e ajudar os agricultores a melhorarem sua eficiência e sustentabilidade.

Sol Fácil – Financiamento de energia solar

4 Hábitos – Gestão de Resíduos

Solar Social: plataforma de solidariedade que une pessoas que desejam ajudar com quem precisa de ajuda.